En la primera parte de este articulo, vimos la definición de desviación estándar y su cálculo mediante una fórmula matemática, ahora con ese dato obtenido definamos una probabilidad en la cual el activo cotice a determinado precio. Por lo tanto preguntarnos cuántas desviaciones estándar deberá moverse el activo de la media/promedio, y asi determinar la probabilidad asociada a ese número de desviaciones estándar.
La probabilidad exacta asociada con cualquier número de desviaciones estándar puede encontrarse en los libros de estadística. Sin embargo las siguientes aproximaciones pueden resultarles útiles:
± 1 desviación estándar significa aproximadamente un 68,3% o cerca de 2/3 de todos los casos.
± 2 desviaciones son aproximadamente un 95,4% o cerca de 19/20 de todos los casos.
± 3 desviaciones estándar engloban aproximadamente un 99,7% (cerca de 369/370) de todos los casos.
La desviación estándar va precedida de un signo más-menos (±) debido a que se considera que las distribuciones de los retornos son simétricas (no precios), es decir la probabilidad de un movimiento hacia arriba o hacia abajo es idéntica en ambos casos.
Retomando el ejemplo númerico de la parte #1, en el que calculamos la desviación estándar según la fórmula estadistica, no necesariamente tienen que hacer todos los cálculos ustedes, excel facilita la operatoria mediante la función PROMEDIO y DESVEST , la cual utilizarían para calcular el promedio y la desviacion estandar del cambio logarítmico en los precios.
El dato obtenido con esa serie de precios fue 1.296% de desviación estandar, por lo tanto es de esperar que en un día la acción cotice aproximadamente entre:
En la primera parte de este articulo, vimos la definición de desviación estándar y su cálculo mediante una fórmula matemática, ahora con ese dato obtenido definamos una probabilidad en la cual el activo cotice a determinado precio. Por lo tanto preguntarnos cuántas desviaciones estándar deberá moverse el activo de la media/promedio, y asi determinar la probabilidad asociada a ese número de desviaciones estándar.
La probabilidad exacta asociada con cualquier número de desviaciones estándar puede encontrarse en los libros de estadística. Sin embargo las siguientes aproximaciones pueden resultarles útiles:
± 1 desviación estándar significa aproximadamente un 68,3% o cerca de 2/3 de todos los casos.
± 2 desviaciones son aproximadamente un 95,4% o cerca de 19/20 de todos los casos.
± 3 desviaciones estándar engloban aproximadamente un 99,7% (cerca de 369/370) de todos los casos.
La desviación estándar va precedida de un signo más-menos (±) debido a que se considera que las distribuciones de los retornos son simétricas (no precios), es decir la probabilidad de un movimiento hacia arriba o hacia abajo es idéntica en ambos casos.
Retomando el ejemplo númerico de la parte #1, en el que calculamos la desviación estándar según la fórmula estadistica, no necesariamente tienen que hacer todos los cálculos ustedes, excel facilita la operatoria mediante la función PROMEDIO y DESVEST , la cual utilizarían para calcular el promedio y la desviacion estandar del cambio logarítmico en los precios.
El dato obtenido con esa serie de precios fue 1.296% de desviación estandar, por lo tanto es de esperar que en un día la acción cotice aproximadamente entre:
$158±1.786019
$158 ± 2(1.786019)
$158±3(1.786019)